EFFECTIEF TARIEF: WAT HET IS, HOE WORDT HET BEREKEND, VOORBEELDEN - ECONOMIE - 2026

Het effectieve tarief is het rentetarief dat daadwerkelijk wordt verdiend of betaald op een investering, lening of ander financieel product, als gevolg van het resultaat van het samenstellen in een bepaalde periode. Het wordt ook wel de effectieve rentevoet, de effectieve jaarlijkse rentevoet of het equivalente jaarlijkse rentetarief genoemd.

Het effectieve tarief is een manier om het jaarlijkse rentetarief opnieuw te bevestigen, zodat rekening wordt gehouden met de effecten van samengestelde rente. Het wordt gebruikt om de jaarlijkse rente tussen leningen met verschillende samengestelde perioden (week, maand, jaar, enz.) Te vergelijken.

Bron: pixabay.com

Tegen de effectieve rente wordt de periodieke rente op jaarbasis berekend door middel van samengestelde rente. Het is de standaard in de Europese Unie en in een groot aantal landen over de hele wereld.

Het effectieve tarief is een analoog concept dat ook wordt gebruikt voor spaar- of beleggingsproducten, zoals een depositocertificaat. Aangezien elke lening een beleggingsproduct is voor de kredietverstrekker, kan de term worden gebruikt om het op deze transactie toe te passen, waardoor het standpunt verandert.

Waar bestaat het uit?

De effectieve rente is een belangrijk concept in de financiële wereld omdat het wordt gebruikt om verschillende producten te vergelijken, zoals leningen, kredietlijnen of investeringsproducten zoals depositocertificaten, die de samengestelde rente op een andere manier berekenen.

Als investering A bijvoorbeeld 10% betaalt, maandelijks wordt samengesteld, en investering B betaalt 10,1%, halfjaarlijks samengesteld, kan het effectieve tarief worden gebruikt om te bepalen welke investering in de loop van het jaar daadwerkelijk meer zal uitbetalen.

Het effectieve tarief is in financiële termen nauwkeuriger wanneer rekening wordt gehouden met de effecten van compounding. Dat wil zeggen dat in elke periode de rente niet wordt berekend over het hoofdkapitaal, maar over het bedrag van de voorgaande periode, inclusief de hoofdsom en rente.

Deze redenering is gemakkelijk te begrijpen als we kijken naar besparingen: de rente wordt elke maand berekend en elke maand verdient de spaarder rente over de rente van de vorige periode.

Als gevolg van samengestelde rente vertegenwoordigt de rente die gedurende een jaar wordt verdiend 26,82% van het oorspronkelijke bedrag, in plaats van 24%, wat de maandelijkse rente is van 2%, vermenigvuldigd met 12.

Hoe wordt het berekend?

De effectieve jaarlijkse rentevoet kan worden berekend met behulp van de volgende formule:

Effectief tarief = (1 + (i / n)) ^ (n) - 1.

In deze formule is i gelijk aan het vastgestelde nominale jaarlijkse rentepercentage en is n gelijk aan het aantal samengestelde perioden in het jaar, dat gewoonlijk halfjaarlijks, maandelijks of dagelijks is.

De focus hier is het contrast tussen de effectieve snelheid en i. Als i, de jaarlijkse rente, 10% is, dan is bij een maandelijkse samengestelde waarde, waarbij n gelijk is aan het aantal maanden in een jaar (12), de effectieve jaarlijkse rente 10,471%. De formule zou verschijnen als:

(1 + 10% / 12) ^ 12 - 1 = 10,471%.

Het gebruik van de effectieve rente helpt ons te begrijpen hoe verschillend een lening of investering presteert, of deze nu halfjaarlijks, maandelijks, dagelijks of een andere periode is.

Voorbeeld

Als we $ 1.000 aan een lening of investering hadden die maandelijks wordt samengesteld, zouden we $ 104,71 aan rente in één jaar genereren (10,471% van $ 1.000), een hoger bedrag dan wanneer we dezelfde lening of investering jaarlijks zouden samenstellen.

Een jaarlijkse samenstelling zou slechts $ 100 aan rente opleveren (10% van $ 1.000), een verschil van $ 4,71.

Als de lening of investering dagelijks (n = 365) zou worden samengesteld in plaats van maandelijks (n = 12), zou de rente over die lening of investering $ 105,16 bedragen.

Als algemene regel geldt dat hoe meer perioden of kapitalisaties (n) de investering of lening heeft, hoe hoger het effectieve tarief.

Verschil met nominaal tarief

De nominale rente is de vastgestelde jaarlijkse rente, die wordt aangegeven door een financieel instrument. Deze rente werkt volgens de enkelvoudige rente, zonder rekening te houden met de samengestelde perioden.

Het effectieve tarief is het tarief dat de samengestelde perioden tijdens een betalingsplan verdeelt. Het wordt gebruikt om de jaarlijkse rente tussen leningen met verschillende samengestelde perioden (week, maand, kwartaal enz.) Te vergelijken.

Het nominale tarief is het periodieke rentepercentage vermenigvuldigd met het aantal perioden per jaar. Bijvoorbeeld, een nominaal tarief van 12%, gebaseerd op een maandelijkse samenstelling, betekent een rentepercentage van 1% per maand.

Over het algemeen is het nominale tarief lager dan het effectieve tarief. Dit laatste vertegenwoordigt het ware beeld van financiële betalingen.

Een nominaal tarief zonder samengestelde frequentie is niet volledig gedefinieerd: u kunt geen effectief tarief specificeren zonder de samengestelde frequentie en het nominale tarief te kennen. Het nominale tarief is de berekeningsgrondslag voor het afleiden van het effectieve tarief.

Nominale rentetarieven zijn niet vergelijkbaar, tenzij hun samengestelde perioden dezelfde zijn. Effectieve rentetarieven corrigeren dit door de nominale tarieven 'om te rekenen' naar jaarlijkse samengestelde rente.

Voorbeelden

Investering A betaalt 10%, maandelijks samengesteld, en investering B betaalt 10,1% halfjaarlijks samengesteld.

Het nominale rentepercentage is het tarief dat is vastgesteld in het financiële product. Voor investering A is het nominale tarief 10% en voor investering B 10,1%.

De effectieve rente wordt berekend door de nominale rente te nemen en deze aan te passen aan het aantal samengestelde perioden dat het financiële product in de gegeven periode zal doormaken. De formule is:

Effectieve rente = (1 + (nominale rente / aantal samengestelde perioden)) ^ (aantal samengestelde perioden) - 1.

Voor investering A zou dit zijn: 10,47% = (1 + (10% / 12)) ^ 12 - 1.

Voor investering B zou dit zijn: 10,36% = (1 + (10,1% / 2)) ^ 2-1

Hoewel investering B een hoger nominaal tarief heeft, is het effectieve tarief lager dan investering A.

Het is belangrijk om het effectieve tarief te berekenen, want als $ 5.000.000 zou worden geïnvesteerd in een van deze investeringen, zou een verkeerde beslissing meer dan $ 5.800 per jaar kosten.

Hoofdlettergebruik limiet

Naarmate het aantal samengestelde perioden toeneemt, neemt ook het effectieve tarief toe. De resultaten van verschillende geactiveerde periodes, met een nominaal tarief van 10%, zouden zijn:

- Halfjaarlijks = 10.250%

- Kwartaal = 10,381%

- Maandelijks = 10.471%

- Dagelijks = 10,516%

Er is een limiet aan het fenomeen van compounding. Zelfs als de compounding een oneindig aantal keren zou plaatsvinden, zou de limiet voor compounding worden bereikt. Bij 10% zou het continu samengestelde effectieve percentage 10,517% zijn.

Dit tarief wordt berekend door het getal "e" (ongeveer gelijk aan 2,71828) te verhogen tot de macht van het rentetarief, en er één af te trekken. In dit voorbeeld zou het 2.171828 ^ (0,1) - 1 zijn.

Referenties

1. Investopedia (2018). Effectieve jaarlijkse rentevoet. Overgenomen van: investopedia.com.
2. Investopedia (2018). De effectieve jaarlijkse rentevoet. Overgenomen van: investopedia.com.
3. Wikipedia, de gratis encyclopedie (2018). Effectieve rentevoet. Ontleend aan: en.wikipedia.org.
4. CFI (2018). Effectief jaartarief. Genomen van: corporatefinanceinstitute.com.
5. Elias (2018). Wat is het verschil tussen effectieve rentetarieven en nominale rentetarieven? CSUN. Genomen uit: csun.edu.